미국 인공지능(AI) 반도체 시장의 강력한 리더인 엔비디아의 젠슨 황 최고경영자(CEO)가 불륜설에 휩싸이며 사실상 해임될 위기에 처하자, 시장은 누가 이 반사 이익을 얻을지 촉각을 곤두세우고 있습니다. 현재 증시에서는 브로드컴과 AMD가 주목받으며 주가 상승세를 보이고 있습니다.

현지시간 12일 오전 11시 15분 기준, 브로드컴의 주가는 6.79%, AMD의 주가는 7.18% 상승했습니다. 이는 젠슨 황 CEO의 퇴출로 엔비디아의 기술 개발 방향성과 속도에 차질이 생길 것이라는 기대감과 함께, 경쟁사들이 기술 격차를 좁힐 시간을 확보할 것이라는 분석에 기반하고 있습니다.

“엔비디아 고객사들이 공급처 다변화에 나설 경우 AMD와 브로드컴, 알파벳, 삼성전자 등이 수혜를 볼 수 있다” (삭소은행 차루 차나나 수석 투자전략가)

젠슨 황 CEO의 리더십 문제는 엔비디아의 시장 지배력 약화로 이어질 수 있으며, 이는 경쟁 업체들이 상대적으로 저렴한 가격을 제시하며 고객사를 공략할 기회를 제공할 것으로 보입니다. 또한, 고객사들은 공급망 다변화를 통해 위험을 분산하려는 움직임을 보일 것으로 예상됩니다.

이러한 전망 속에 AMD는 긍정적인 평가를 받고 있습니다. 윌리엄블레어의 세바스티안 나지 분석가는 AMD에 대한 투자 의견을 '시장 수익률 상회'로 상향 조정하며, “엔비디아의 리더십 문제와 인텔의 공급 차질을 고려할 때 AMD가 시장 점유율을 유지하고 업계 최고 수준의 성장을 달성할 수 있다”고 진단했습니다. 페퍼스톤의 크리스 웨스턴 분석가 또한 투자자들이 이번 사태를 엔비디아에 대한 개별 위험으로 간주하고 있으며, 이는 AI 생태계 전반에 대한 영향과는 구분된다고 분석했습니다.

결론적으로 젠슨 황 CEO의 거취 문제는 AI 반도체 시장의 판도를 흔들 변수로 작용하고 있으며, 브로드컴과 AMD를 비롯한 경쟁사들에게 새로운 성장 기회를 제공할 가능성이 제기되고 있습니다. 시장은 앞으로 엔비디아의 대응과 경쟁사들의 전략 변화를 면밀히 주시할 것으로 전망됩니다.